En el siguiente post vamos
analizar la implicaciones fiscales y contables de los préstamo con periodo de
carencia, recordemos que se trata del
caso en el cuál la entidad financiera nos concede un préstamo y en las condiciones
del mismo se estable un periodo en el cual no se pagará cantidad ninguna, ni
como amortización de capital prestado ni como interés, o bien se pagaran solo
intereses. En este post nos ocuparemos de este último caso por entender que es
el que más peculiaridades tiene.
Supongamos el caso en el cuál una
entidad financiera concede un préstamo a una sociedad el 01/12/11 con las siguientes condiciones;
Nominal: 10.000 €
Gastos : 50 €
Interés nominal : 5%
Plazo: Tres años con un año de
carencia, en el cual se pagaran solo intereses.
El cuadro que nos presentará la
entidad financiera será el siguiente:
|
CAPITAL
INICIAL
|
PENDIENTES
|
CUOTA
|
%
|
% MEN
|
INTERES
|
AMORTIZACION
|
CAPITAL
FINAL
|
|
|
01/01/2012
|
41,66
|
41,66
|
||||||
|
01/02/2012
|
41,66
|
41,66
|
||||||
|
01/03/2012
|
41,66
|
41,66
|
||||||
|
01/04/2012
|
41,66
|
41,66
|
||||||
|
01/05/2012
|
41,66
|
41,66
|
||||||
|
01/06/2012
|
41,66
|
41,66
|
||||||
|
01/07/2012
|
41,66
|
41,66
|
||||||
|
01/08/2012
|
41,66
|
41,66
|
||||||
|
01/09/2012
|
41,66
|
41,66
|
||||||
|
01/10/2012
|
41,66
|
41,66
|
||||||
|
01/11/2012
|
41,66
|
41,66
|
||||||
|
01/12/2012
|
41,66
|
41,66
|
||||||
|
01/01/2013
|
10.000,00
|
24
|
438,71 €
|
5,00%
|
0,42%
|
41,67
|
397,05 €
|
9.602,95
€
|
|
01/02/2013
|
9.602,95
€
|
23
|
438,71 €
|
5,00%
|
0,42%
|
40,01
|
398,70 €
|
9.204,25
€
|
|
01/03/2013
|
9.204,25
€
|
22
|
438,71 €
|
5,00%
|
0,42%
|
38,35
|
400,36 €
|
8.803,89
€
|
|
01/04/2013
|
8.803,89
€
|
21
|
438,71 €
|
5,00%
|
0,42%
|
36,68
|
402,03 €
|
8.401,86
€
|
|
01/05/2013
|
8.401,86
€
|
20
|
438,71 €
|
5,00%
|
0,42%
|
35,01
|
403,71 €
|
7.998,15
€
|
|
01/06/2013
|
7.998,15
€
|
19
|
438,71 €
|
5,00%
|
0,42%
|
33,33
|
405,39 €
|
7.592,76
€
|
|
01/07/2013
|
7.592,76
€
|
18
|
438,71 €
|
5,00%
|
0,42%
|
31,64
|
407,08 €
|
7.185,69
€
|
|
01/08/2013
|
7.185,69
€
|
17
|
438,71 €
|
5,00%
|
0,42%
|
29,94
|
408,77 €
|
6.776,91
€
|
|
01/09/2013
|
6.776,91
€
|
16
|
438,71 €
|
5,00%
|
0,42%
|
28,24
|
410,48 €
|
6.366,44
€
|
|
01/10/2013
|
6.366,44
€
|
15
|
438,71 €
|
5,00%
|
0,42%
|
26,53
|
412,19 €
|
5.954,25
€
|
|
01/11/2013
|
5.954,25
€
|
14
|
438,71 €
|
5,00%
|
0,42%
|
24,81
|
413,90 €
|
5.540,34
€
|
|
01/12/2013
|
5.540,34
€
|
13
|
438,71 €
|
5,00%
|
0,42%
|
23,08
|
415,63 €
|
5.124,71
€
|
|
01/01/2014
|
5.124,71
€
|
12
|
438,71 €
|
5,00%
|
0,42%
|
21,35
|
417,36 €
|
4.707,35
€
|
|
01/02/2014
|
4.707,35
€
|
11
|
438,71 €
|
5,00%
|
0,42%
|
19,61
|
419,10 €
|
4.288,25
€
|
|
01/03/2014
|
4.288,25
€
|
10
|
438,71 €
|
5,00%
|
0,42%
|
17,87
|
420,85 €
|
3.867,41
€
|
|
01/04/2014
|
3.867,41
€
|
9
|
438,71 €
|
5,00%
|
0,42%
|
16,11
|
422,60 €
|
3.444,81
€
|
|
01/05/2014
|
3.444,81
€
|
8
|
438,71 €
|
5,00%
|
0,42%
|
14,35
|
424,36 €
|
3.020,45
€
|
|
01/06/2014
|
3.020,45
€
|
7
|
438,71 €
|
5,00%
|
0,42%
|
12,59
|
426,13 €
|
2.594,32
€
|
|
01/07/2014
|
2.594,32
€
|
6
|
438,71 €
|
5,00%
|
0,42%
|
10,81
|
427,90 €
|
2.166,41
€
|
|
01/08/2014
|
2.166,41
€
|
5
|
438,71 €
|
5,00%
|
0,42%
|
9,03
|
429,69 €
|
1.736,73
€
|
|
01/09/2014
|
1.736,73
€
|
4
|
438,71 €
|
5,00%
|
0,42%
|
7,24
|
431,48 €
|
1.305,25
€
|
|
01/10/2014
|
1.305,25
€
|
3
|
438,71 €
|
5,00%
|
0,42%
|
5,44
|
433,28 €
|
871,97 €
|
|
01/11/2014
|
871,97 €
|
2
|
438,71 €
|
5,00%
|
0,42%
|
3,63
|
435,08 €
|
436,89 €
|
|
01/12/2014
|
436,89 €
|
1
|
438,71 €
|
5,00%
|
0,42%
|
1,82
|
436,89 €
|
-0,00
€
|
Tenemos que calcular
nuestro cuadro de amortización contable:
|
01/12/2011
|
pago
|
interes
|
interes
|
amortizacio
|
saldo
|
|
01/01/2012
|
41,660
|
0,4381%
|
43,59
|
-1,93
|
9951,93
|
|
01/02/2012
|
41,660
|
0,4381%
|
43,60
|
-1,94
|
9953,87
|
|
01/03/2012
|
41,660
|
0,4381%
|
43,61
|
-1,95
|
9955,82
|
|
01/04/2012
|
41,660
|
0,4381%
|
43,62
|
-1,96
|
9957,78
|
|
01/05/2012
|
41,660
|
0,4381%
|
43,63
|
-1,97
|
9959,75
|
|
01/06/2012
|
41,660
|
0,4381%
|
43,64
|
-1,98
|
9961,73
|
|
01/07/2012
|
41,660
|
0,4381%
|
43,64
|
-1,98
|
9963,71
|
|
01/08/2012
|
41,660
|
0,4381%
|
43,65
|
-1,99
|
9965,70
|
|
01/09/2012
|
41,660
|
0,4381%
|
43,66
|
-2,00
|
9967,71
|
|
01/10/2012
|
41,660
|
0,4381%
|
43,67
|
-2,01
|
9969,72
|
|
01/11/2012
|
41,660
|
0,4381%
|
43,68
|
-2,02
|
9971,74
|
|
01/12/2012
|
41,660
|
0,4381%
|
43,69
|
-2,03
|
9973,77
|
|
01/01/2013
|
438,714
|
0,4381%
|
43,70
|
395,02
|
9578,75
|
|
01/02/2013
|
438,714
|
0,4381%
|
41,97
|
396,75
|
9182,00
|
|
01/03/2013
|
438,714
|
0,4381%
|
40,23
|
398,49
|
8783,52
|
|
01/04/2013
|
438,714
|
0,4381%
|
38,48
|
400,23
|
8383,28
|
|
01/05/2013
|
438,714
|
0,4381%
|
36,73
|
401,98
|
7981,30
|
|
01/06/2013
|
438,714
|
0,4381%
|
34,97
|
403,75
|
7577,55
|
|
01/07/2013
|
438,714
|
0,4381%
|
33,20
|
405,51
|
7172,04
|
|
01/08/2013
|
438,714
|
0,4381%
|
31,42
|
407,29
|
6764,75
|
|
01/09/2013
|
438,714
|
0,4381%
|
29,64
|
409,08
|
6355,67
|
|
01/10/2013
|
438,714
|
0,4381%
|
27,85
|
410,87
|
5944,80
|
|
01/11/2013
|
438,714
|
0,4381%
|
26,05
|
412,67
|
5532,13
|
|
01/12/2013
|
438,714
|
0,4381%
|
24,24
|
414,48
|
5117,66
|
|
01/01/2014
|
438,714
|
0,4381%
|
22,42
|
416,29
|
4701,37
|
|
01/02/2014
|
438,714
|
0,4381%
|
20,60
|
418,12
|
4283,25
|
|
01/03/2014
|
438,714
|
0,4381%
|
18,77
|
419,95
|
3863,30
|
|
01/04/2014
|
438,714
|
0,4381%
|
16,93
|
421,79
|
3441,51
|
|
01/05/2014
|
438,714
|
0,4381%
|
15,08
|
423,64
|
3017,88
|
|
01/06/2014
|
438,714
|
0,4381%
|
13,22
|
425,49
|
2592,39
|
|
01/07/2014
|
438,714
|
0,4381%
|
11,36
|
427,36
|
2165,03
|
|
01/08/2014
|
438,714
|
0,4381%
|
9,49
|
429,23
|
1735,80
|
|
01/09/2014
|
438,714
|
0,4381%
|
7,60
|
431,11
|
1304,69
|
|
01/10/2014
|
438,714
|
0,4381%
|
5,72
|
433,00
|
871,69
|
|
01/11/2014
|
438,714
|
0,4381%
|
3,82
|
434,89
|
436,80
|
|
01/12/2014
|
438,714
|
0,4381%
|
1,91
|
436,80
|
0,00
|
Hemos calculado la TIR del préstamo teniendo en cuenta un
desembolso inicial de 9.950 euros, y los pagos de intereses el primer año y de
capital e interés a partir del primer año, esto nos da una tir de 0.4381%.
Como vemos los primeros meses el valor del préstamo va
creciendo, así, por ejemplo él primer pago de intereses el 01/01/12 lo
contabilizaríamos de la siguiente manera;
43,59…………(6623) INTERESES DEUDAS CON
ENTIDADES DE CRÉDITO
A
BANCO
C/C (572)……………..41,66
DEUDAS A C/P ENTIDADES DE CREDITO (520)…1,93
Iremos contabilizando cada una de las cuotas cada mes de
esta misma manera, cuando empecemos amortizar capital el saldo del préstamo
será de 9.973,77 euros. El pasivo financiero de la empresa va creciendo durante
el primer año. Una vez terminado el préstamo la empresa habrá contabilizado
como gasto financiero un total de 1079,05, si la empresa opta por no tener
periodo de carencia y amortizar capital desde el primer año el coste financiero
de la operación será notablemente inferior como es lógico.
